利率“秒杀”余额宝 刘强东“猛推” 大资管新规刚出 就有产品声

　　今年4月底，央行、银保监会等部委联合发布了大资管新规，其中刚性兑付，理财产品保本保息等内容被严格监管或禁止。

　　然而，新规刚发布没几天，基金君就看到了一款银行产品大力宣传“保证本息兑付”,提前支付利率4.7%，四大优势都比货币基金(余额宝)强等相关内容，而刘强东旗下的京东金融也在重点推广这类产品。

　　重庆一家银行推出现金管理产品

　　四大优势“碾压”货币基金

　　基金君最近发现，重庆富民银行推出了一款金管理类产品——富民宝。

　　查了一下，这是五年期定期存款演变而来的理财产品。

　　该行并把富民宝与货币基金从风险等级、起息速度、收益率、流动性四方面进行了对比。

　　这家银行声称：

　　1、保证本金安全、提前支取也能本息兑付

　　银行信用保证本金无风险，并且客户可随时进行提前支取，系统将按照存入当日富民宝平台公布的“提前支取利率”对客户进行本息兑付。

　　2、利率收益高于货基

　　提前支取将按照存入当日富民宝平台展示的“提前支取利率”进行本息兑付。富民宝目前的利率是 4.7%，如果能持有满 5 年的话，年化收益则可以达到 4.8%。

　　此外，余额宝的收益为3.87%，可以说是被“碾压”了。

　　3、当日计息随时存取

　　用户当天 23:50 之前购买了富民宝，当天就可以计息，不分节假日与工作日。而货币基金则是 T+1 日起算收益，T日为交易日，遇上节假日则要后延。

　　富民宝最长的持有期限为5年，但用户可以365天随时存取，持有不到5年提前取出的话，按存入当天平台展示的“提前支取利率”计算收益。

　　刘强东“狂推”这款产品

　　京东金融也上线了富民宝，起投金额50元，提前支取利率达4.7%。

　　基金君打开京东金融app发现，富民宝是京东金融“银行+”重点展示的产品，特别突出了4.7%的提前支取利率及随时支取的特点。

　　保本保息PK央行大资管新规

　　对于这样一款流动性、收益率均远超货基的现金管理类产品，是否符合新近发布的资管新规要求？

　　资管新规明确规定，经金融管理部门认定，存在以下行为的视为刚性兑付：

　　而富民宝为啥能做到保本保息，产品说明有这么一条：

　　在您选择提前支取时，实际上是将该笔定期存款收益权转让给与银行合作的第三方金融服务机构。

　　第三方金融服务机构按照您存入当日的“提前支取利率”对您进行本息兑付，由此您就可以提前收回本金并获得较高收益。

　　而资管新规也明确规定，这个行为属于刚性兑付：采取滚动发行等方式，使得资产管理产品的本金、收益、风险在不同投资者之间发生转移，实现产品保本保收益。

　　对此，基金君以客户身份致电重庆富民银行，对于富民宝承诺的“银行信用保证本金无风险”，如何做到本金安全？